1月24日，工信部、發(fā)改委、環(huán)保部共同發(fā)布了《多晶硅行業(yè)準(zhǔn)入條件》(下簡稱《條件》)。條件中規(guī)定，多晶硅項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)符合國家產(chǎn)業(yè)規(guī)劃、用地政策及行業(yè)發(fā)展規(guī)則，在政府投資項(xiàng)目核準(zhǔn)新目錄出臺(tái)前，新建多晶硅項(xiàng)目原則上不再批準(zhǔn)。但對(duì)加強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新、促進(jìn)節(jié)能環(huán)保等確有必要建設(shè)的項(xiàng)目，報(bào)國務(wù)院投資主管部門組織論證和核準(zhǔn)。 方正證券行業(yè)分析師鄧新榮1月26日對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，此次多部委共同發(fā)布的《條件》旨在抬高多晶硅產(chǎn)業(yè)門檻，且加大行業(yè)整合力度，淘汰落后產(chǎn)能。
目前，就多晶硅行業(yè)而言，門檻重點(diǎn)在生產(chǎn)規(guī)模、能耗和資源回收方面。在生產(chǎn)規(guī)劃方面，要求太陽能多晶硅項(xiàng)目每期規(guī)模大于3000噸/年，半導(dǎo)體級(jí)多晶硅項(xiàng)目規(guī)模大于1000噸/年。
在能耗和資源回收方面，規(guī)定太陽能級(jí)多晶硅還原電耗小于80千瓦時(shí)/千克，半導(dǎo)體級(jí)直拉多晶硅還原電耗小于100千瓦時(shí)/千克，區(qū)熔用多晶硅小于120千瓦時(shí)/千克。還原尾氣中，四氯化硅、氯化氫、氫氣回收利用率分別不低于98.5%、99%、99%。此外，對(duì)項(xiàng)目占地、環(huán)境影響以及投資資本金比例等方面也作出了要求。
《條件》旨在淘汰落后產(chǎn)能
鄧新榮指出，《條件》出臺(tái)后，多晶硅產(chǎn)業(yè)或?qū)⒂瓉硪惠喺�。一些較小的、技術(shù)水平不高的多晶硅產(chǎn)能或?qū)⒈惶蕴�，具有成本和技術(shù)優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)能將在市場上站的更穩(wěn)，行業(yè)格局上可能會(huì)更加向大型、優(yōu)質(zhì)型企業(yè)集中靠近。而由于《條件》的限定性作用，新增產(chǎn)能或需要通過審批的環(huán)節(jié)增加，2011年多晶硅增速或?qū)⒎啪彙?/p>
“我們應(yīng)該認(rèn)識(shí)到，2009年其實(shí)多晶硅產(chǎn)業(yè)曾經(jīng)多次被專家指出表現(xiàn)出產(chǎn)能過剩，但2010年由于政策導(dǎo)致了歐洲光伏市場及其火爆，2010年年中，國內(nèi)多晶硅料嚴(yán)重短缺，現(xiàn)貨價(jià)格一度沖高至100美元/千克�！鄙鲜龇治鰩熛蛴浾弑硎尽�
根據(jù)我國海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2010年前11個(gè)月，多晶硅進(jìn)口近4.2萬噸，約占國內(nèi)總需求的一半。由此可見國內(nèi)的供給并不能滿足需求，“產(chǎn)能過剩”實(shí)際并不存在，過剩的是落后產(chǎn)能，但在價(jià)格回歸正常后，落后產(chǎn)能盈利能力不足，必將被市場淘汰。
目前，晶硅的應(yīng)用多半集中在太陽能行業(yè)中，且已經(jīng)有單晶硅和多晶硅發(fā)揮著巨大的作用。從工業(yè)化發(fā)展來看，重心已由單晶向多晶方向發(fā)展。由于《條件》的發(fā)布，對(duì)A股多晶硅上市公司的影響，并不明朗。下游廠商將進(jìn)入長期的以量換價(jià)的通道，由于處于整合階段，盈利增長動(dòng)力逐步放緩，具有規(guī)模優(yōu)勢(shì)的一體化廠商有可能在成本競爭中勝出。
從生產(chǎn)環(huán)節(jié)的產(chǎn)業(yè)鏈來看，國內(nèi)廠商在電池組件環(huán)節(jié)具有明顯的成本優(yōu)勢(shì)。從成本整合方面看，對(duì)下游廠商而言，硅片-電池-組件環(huán)節(jié)的一體化將是趨勢(shì)。未來5年太陽能市場整合將留下具備成本優(yōu)勢(shì)的廠商，而布局全產(chǎn)業(yè)鏈的廠商將比單個(gè)環(huán)節(jié)的專業(yè)化廠商在成本壓縮方面具有明顯的優(yōu)勢(shì)。
A股相關(guān)上市公司中，太陽能相關(guān)上市公司擁有技術(shù)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)包括：天威保變(600550.SH)、特變電工(600089.SH)、南玻A(000012.SZ)、航天機(jī)電(600151.SH)、川投能源(600674.SH)、樂山電力(600644.SH)等。
多上市公司表示正在評(píng)估影響
記者1月26日致電了多家上市公司，接受采訪的相關(guān)人士表示，春節(jié)臨近，公司內(nèi)事物較忙，《條件》是1月24日剛剛公布的，目前公司正在進(jìn)行影響評(píng)估，程度還不清楚。
但據(jù)記者了解，采訪的多家上市公司多半為我國多晶硅行業(yè)中產(chǎn)能較大，業(yè)績較優(yōu)質(zhì)的公司，所以會(huì)受到的影響并不很大，而至于，有些正準(zhǔn)備投產(chǎn)新項(xiàng)目的公司，產(chǎn)能或許會(huì)受到限制。
據(jù)調(diào)查顯示，多晶硅產(chǎn)業(yè)計(jì)劃投資總額達(dá)1340億元，實(shí)際投資額為470億元；已建成項(xiàng)目設(shè)計(jì)產(chǎn)能4萬多噸，在建項(xiàng)目設(shè)計(jì)產(chǎn)能6萬多噸。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，此次多晶硅準(zhǔn)入門檻的出臺(tái)將引起行業(yè)的一輪洗牌。《條件》的出臺(tái)顯示出監(jiān)管層整合多晶硅行業(yè)的態(tài)度，雖然剛剛公布，可以預(yù)見的是，洗牌將從重復(fù)利用的，以及落后的產(chǎn)能著手。
